Розділи

загрузка...
Факторинговые операции; Энциклопедия бухгалтерского учета - Грачева Р.Е. Раздел II Ч.2

Факторинговые операции

Факторинг — это комплекс кредитно-финансовых услуг, предоставляемых предприятиям; операция продажи долговых прав предприятия другому субъекту — фактору (Англ. factoring от factor—агент, посредник). Факторами (финансовыми агентами) обычно выступают банки, инвестиционные компании и другие кредитные организации, имеющие лицензию на осуществление такого рода деятельности (предоставление кредитов другим лицам под проценты).

Термин «факторинг» определен Законом Украины об НДС. Цитата:

«1.10. Факторинг — операция по переуступке первым кредитором прав требования долга третьего лица второму кредитору с предварительной или последующей компенсацией стоимости такого долга первому кредитору».

Данное определение не совсем точно передает суть факторинговой операции. В частности, если вместо слов продажа долговых прав (или продажа дебиторской задолженности, продажа прав долговых требований — все равно) употребляется выражение «уступка прав долговых требований с компенсацией стоимости такого долга», то такое выражение можно понять как безвозмездную услугу со стороны фактора. Ведь «компенсация стоимости» означает стопроцентное возмещение, а не частичное, за проценты, как это есть на самом деле. Другое дело — продажа. Продажа — это отнюдь не компенсация, а некая договорная сумма, которая далеко не всегда совпадает со стоимостью предмета сделки, а устанавливается ниже или выше его стоимости, — смотря от кого исходит инициатива: от покупателя или от продавца. В факторинговых операциях инициатива принадлежит продавцу, следовательно, условия диктует покупатель задолженности — фактор. И вполне понятно, что эти условия будут не в пользу продавца таких долгов. Что касается уступки, то уступка — не факторинг, а, скорее, цессия. Тем более что слова из определения «или последующей компенсацией» вообще делают понятие факторинга почти неотличимым от понятия цессии.

Можно назвать много отличий факторинга от цессии. Например, следующие.

Предметом цессии является собственно передача долговых прав, а предметом факторинга является финансирование (кредитование) одного лица другим лицом в счет передачи последнему денежного требования этого лица другой стороне.

Участниками цессии могут быть любые лица, а фактором могут выступать лишь банки и другие кредитные, а также коммерческие организации, обладающие лицензией на осуществление деятельности такого рода. Это наиболее яркие различия, но далеко не все.
Действительно, юридическую сущность обязательств по договору факторинга составляет известная обязательственному праву уступка требования к должникам — цессия. Однако отношения факторинга, одновременно сочетающие в себе элементы кредитного договора и договора оказания финансовых услуг, имеют гораздо более сложный и многогранный характер.

Факторинг тем и хорош, что его механизм предполагает и кредитование обладателя долговых прав, и расчетное обслуживание этого клиента согласно предъявленным им фактурам. По сути, это кредит под товары отгруженные (выполненные работы, оказанные услуги), за пользование которым клиент платит обусловленный факторинговым договором процент. Кроме процента за кредит, фактор взимает с клиента вознаграждение за учет регистра продаж и некоторые другие услуги, предусмотренные договором факторинга. Причем кредитование по факторингу имеет двусторонний характер. Ведь должник, можно сказать, тоже получает кредит — платежный.